財務管理建模

一、Excel的高級技術。涉及財務管理中所用到的各類EXCEL技術。主要包括：模擬運算表、隨機數發生器和Excel各種技巧，如動態圖形、圖形標題自動更新等。

二、公司財務模型。介紹基礎財務如現金流量折現計算，評估公司價值，說明如何建立模擬公司損益表和資產負債表的預計報表模型，其中預計報表模型是許多公司財務管理的核心，它包括商業計劃、信用分析和價值評估等。最后介紹用預計模型評價公司的實例。

三、投資組合模型。涉及投資組合模型的EXCEL建模。它主要包括用Excel的矩陣函數和模擬運算表解決投資組合問題和沒有賣空限制，以及不允許賣空的有效投資組合計算問題。此外，還包括用檢驗資本資產定價模型(CAPM)和介紹與投資組合有關的受險價值（V&R）技術。

四、期權定價及其應用。介紹二項式期權定價模型和它在Excel中的實施，以及用Excel模擬對數正態分布的定價處理。討論布萊克-斯科爾斯歐洲式看漲期權和看跌期權的定價公式，以及萊克-斯科爾斯模型的應用——投資組合保險和實物期權。

五、債券與期限結構。主要涉及典型的久期與免疫公式。主要包括：用多項式建立近似的期限結構模型、用Markov過程和大量違約概率及債券回收率的信息建立有風險的公司債券的期望回報率模型。最后討論長期國債期貨合約中久期與交割最便宜的債券之間的關系。